臺灣指數公司「臺灣優選多因子30指數」即時指數於7月3日上線，表彰市值代表性與獲利能力兼具之多因子投資組合績效表現

2023/07/04 00:05

臺灣指數公司新編「臺灣指數公司特選臺灣上市上櫃優選多因子30指數」（簡稱「臺灣優選多因子30指數」），自2023年7月3日（星期一）起委請臺灣證券交易所每5秒計算及傳輸發布一次盤中即時指數。

「臺灣優選多因子30指數」以上市上櫃普通股為母體，經流動性檢驗、市值篩選、獲利能力、財務品質及下行風險等多因子篩選後，結合近一年度EPS成長率及近一個月益本比計算投資價值分數，投資價值分數或規模分數達標準者被列為合格股票，再運用低波動指標排序選取30檔成分股。指數權重計算方式以自由流通市值加權，表彰市值代表性與獲利能力兼具之多因子投資組合績效表現。

「臺灣優選多因子30指數」於每年5月及11月進行成分股定期審核，臺灣指數公司利用歷史資料模擬指數編製規則進行指數回溯（如附表一），累積報酬率為102.25%、夏普比率為94.65%及2022年殖利率為5.42%，表現均優於加權指數（84.33%、81.99%、3.72%）及臺灣全市場指數（89.95%、82.85%、3.62%）。依最近一期審核結果，前十大成分股依股票代號排序分別為光寶科、台積電、聯強、廣達、臺企銀、永豐金、緯創、和碩、上海商銀及力成（如附表二）。

依據國際機構晨星（Morningstar）統計，多因子基金自2010年代中期開始受市場矚目，截至2022年9月底，整體資產規模逾2,500億美元。多因子投資策略主要將投資組合曝險分散於多個風險因子或不同特性的股票族群，例如低波動或品質因子等；長期而言，風險調整後績效有潛在優勢。「臺灣優選多因子30 指數」成分股兼具市值代表性及多因子特性，期可藉由指數化商品發行，提供投資人參與多因子投資策略的便利管道。

附表一：臺灣優選多因子30報酬指數、加權報酬指數及臺灣全市場報酬指數之績效表現比較

1. 資料來源為臺灣證券交易所、櫃買中心、臺灣指數公司，計算期間為2018年6月至2023年5月，臺灣指數公司整理。
2. 累積報酬率=（期末報酬指數/期初報酬指數）-1
3. 歷史資料模擬投資組合之結果，不代表本投資組合之實際報酬率及未來績效。

附表二：「臺灣優選多因子30指數」前十大成分股名單(按股票代號排序)

1. 資料來源為臺灣指數公司，計算資料為2023年5月定審結果。
2. 指數前十檔成分股係依指數編製規則設算，非為推介目的。